Från januari till november 2021 var den nyinstallerade solcellskapaciteten i Kina 34,8 GW, en ökning med 34,5 % jämfört med föregående år.Med tanke på att nästan hälften av den installerade kapaciteten 2020 kommer att ske i december kommer tillväxttakten för hela året 2021 att vara mycket lägre än marknadens förväntningar.China Photovoltaic Industry Association sänkte sin årliga prognos för installerad kapacitet med 10GW till 45-55GW.
Efter koldioxidtoppen 2030 och målet om koldioxidneutralitet 2060, tror alla samhällsskikt generellt att solcellsindustrin kommer att inleda en historisk gyllene utvecklingscykel, men prishöjningen under 2021 har skapat en extrem industriell miljö.
Från topp till botten är solcellsindustrins kedja grovt uppdelad i fyra tillverkningslänkar: kiselmaterial, kiselskivor, celler och moduler, plus kraftverksutveckling, totalt fem länkar.
Efter starten av 2021 kommer priset på kiselskivor, cellledning, överlagrat glas, EVA-film, bakplan, ram och andra hjälpmaterial att öka.Modulpriset pressades tillbaka till 2 yuan/W för tre år sedan under året, och det kommer att vara 1,57 2020. Yuan/W.Under det senaste decenniet eller så har komponentpriserna i princip följt den ensidiga nedåtgående logiken, och prisomkastningen 2021 har begränsat viljan att installera nedströms kraftverk.
I framtiden kommer den ojämna utvecklingen av olika länkar i solcellsindustrins kedja att fortsätta.Att säkerställa säkerheten i försörjningskedjan är en viktig fråga för alla företag.Prisfluktuationer kommer att kraftigt minska efterlevnadsgraden och skada branschens rykte.
Baserat på de nedåtgående förväntningarna på priset på industrikedjan och de enorma inhemska projektreserverna, förutspår Photovoltaic Industry Association att den nyinstallerade solcellskapaciteten 2022 sannolikt kommer att överstiga 75GW.Bland dem tar det distribuerade solcellsklimatet gradvis form, och marknaden börjar ta form.
Stimulerat av målen med dubbla koldioxidutsläpp kämpar kapital för att öka solcellerna, en ny omgång av kapacitetsutbyggnad har börjat, strukturella överskott och obalanser finns fortfarande, och kan till och med intensifieras.Under kampen mellan nya och gamla aktörer är branschstrukturen oundviklig.
1、Det finns fortfarande ett bra år för silikonmaterial
Under prishöjningen 2021 kommer de fyra stora länkarna för solcellstillverkning att vara ojämna.
Från januari till september ökade priserna på kiselmaterial, kiselskivor, solceller och moduler med 165 %, 62,6 %, 20 % respektive 10,8 %.Prisökningen beror på det höga utbudet av kiselmaterial och höga prisbrister.De högkoncentrerade kiselwaferföretagen fick också utdelning under första halvåret.Under andra halvåret minskade vinsten på grund av frigörandet av ny produktionskapacitet och uttömningen av lågkostnadslager;förmågan att överföra kostnader på batteriet och modulen slutar betydligt svagare, och vinsten skadas allvarligt.
Med öppnandet av en ny omgång av kapacitetskonkurrens kommer vinstfördelningen på tillverkningssidan att förändras 2022: Kiselmaterial fortsätter att göra vinster, konkurrensen om kiselwafer är hård och batteri- och modulvinster förväntas återställas.
Nästa år kommer det övergripande utbudet och efterfrågan på kiselmaterial att förbli tätt balanserad, och priscentrumet kommer att röra sig nedåt, men denna länk kommer fortfarande att upprätthålla högre vinster.År 2021 motsvarar den totala tillgången på cirka 580 000 ton kiselmaterial i princip efterfrågan på terminalinstallationer;Jämfört med kiselskivan med en produktionskapacitet på mer än 300 GW är den dock en bristvara, vilket leder till fenomenet att rusa, hamstra och driva upp priserna på marknaden.
Även om de höga vinsterna av kiselmaterial 2021 har lett till produktionsexpansion, på grund av höga inträdesbarriärer och långa produktionsexpansionscykler, kommer gapet i produktionskapacitet med kiselwafers nästa år fortfarande att vara uppenbart.
I slutet av 2022 kommer den inhemska produktionskapaciteten för polykisel att vara 850 000 ton/år.Med hänsyn till den utländska produktionskapaciteten kan den möta den installerade efterfrågan på 230GW.I slutet av 2022 kommer bara Top5-kiselwafer-företag att lägga till cirka 100GW ny kapacitet, och den totala kapaciteten för kiselwafers kommer att vara nära 500GW.
Med hänsyn till osäkra faktorer som takten för kapacitetsfrigöring, dubbla kontrollindikatorer för energiförbrukning och översyner, kommer ny kiselproduktionskapacitet att begränsas under första halvåret 2022, överlagrat på en stel efterfrågan efterfrågan och en tätt balanserad tillgång och efterfrågan.Utbudsspänningarna under andra halvåret kommer att lindras effektivt.
När det gäller priserna på kiselmaterial kommer första halvåret 2022 att sjunka stadigt, och nedgången kan accelerera under andra halvåret.Det årliga priset kan vara 150 000-200 000 yuan/ton.
Även om detta pris har fallit från 2021, är det fortfarande på en absolut topp i historien, och kapacitetsutnyttjandegraden och lönsamheten för ledande tillverkare kommer att fortsätta att vara hög.
Stimulerat av priserna har nästan alla ledande inhemska kiselmaterial redan kastat ut planer på att utöka sin produktion.Generellt sett är produktionscykeln för ett kiselmaterialprojekt cirka 18 månader, produktionskapacitetens frisättningshastighet är långsam, produktionskapacitetens flexibilitet är också liten och start- och avstängningskostnaderna är höga.När terminalen börjar anpassa sig kommer kiselmateriallänken att hamna i ett passivt tillstånd.
Det kortsiktiga utbudet av kiselmaterial fortsätter att vara snävt, och produktionskapaciteten kommer att fortsätta att frigöras under de kommande 2-3 åren, och utbudet kan överstiga efterfrågan på medellång och lång sikt.
För närvarande har den planerade produktionskapaciteten som annonserats av kiselföretag överstigit 3 miljoner ton, vilket kan möta den installerade efterfrågan på 1 200 GW.Med tanke på den enorma kapaciteten under uppbyggnad kommer de goda dagarna för kiselföretag sannolikt bara att vara 2022.
2、Epoken med högvinstgivande kiselwafers är över
År 2022 kommer segmentet av kiselwafer att smaka den bittra frukten av överexpanderande produktionskapacitet och bli det mest konkurrenskraftiga segmentet.Vinster och industriell koncentration kommer att minska, och det kommer att ta farväl av den femåriga eran med hög vinst.
Stimulerat av målen med dubbla kol är det högvinstgivande lågtröskelsegmentet av kiselwafer mer gynnat av kapitalet.Övervinsterna försvinner gradvis i takt med att produktionskapaciteten utökas, och prisökningen på kiselmaterial påskyndar urholkningen av vinster från kiselskivor.Under andra halvåret 2022, med lanseringen av ny produktionskapacitet för kiselmaterial, kommer ett priskrig sannolikt att inträffa på kiselskivans ände.Då kommer vinsterna att pressas kraftigt och en del av andra och tredje linjens produktionskapacitet kan dra sig tillbaka från marknaden.
Med återkallandet av priserna på uppströms kiselmaterial och wafer, och stödet av en stark efterfrågan på installerad kapacitet, kommer lönsamheten för solceller och komponenter 2022 att repareras, och det kommer inte att finnas något behov av att drabbas av splittring.
3、Fotovoltaisk tillverkning kommer att bilda ett nytt konkurrenskraftigt landskap
Enligt ovanstående slutsats är den mest smärtsamma delen av solcellsindustrins kedja 2022 det allvarliga överskottet av kiselwafers, bland vilka specialiserade kiselwafertillverkare är mest;de lyckligaste är fortfarande kiselmaterialföretag, och ledarna kommer att göra mest vinster.
För närvarande har solcellsföretagens finansieringskapacitet förbättrats avsevärt, men de snabba tekniska framstegen har lett till en accelererad avskrivning av tillgångar.I detta sammanhang är vertikal integration ett tveeggat svärd, speciellt i de två länkarna där batterier och kiselmaterial är överinvesterade.Samarbete är ett bra sätt.
Med omstruktureringen av industrivinster och tillströmningen av nya aktörer kommer solcellsindustrins konkurrensbild 2022 också att ha stora variabler.
Stimulerat av målen med dubbla koldioxidutsläpp investerar fler och fler nya aktörer i solcellstillverkning, vilket medför enorma utmaningar för traditionella solcellsföretag och kan leda till grundläggande förändringar i den industriella strukturen.
Det är första gången i historien som gränsöverskridande kapital går in i solcellstillverkning i så stor skala.Nya deltagare har alltid en fördel för sent startande, och gamla spelare utan kärnkonkurrenskraft kommer sannolikt lätt att elimineras av nykomlingar med rik rikedom.
4、Distribuerat kraftverk är inte längre en stödjande roll
Kraftverket är nedströmslänken för solceller.År 2022 kommer även kraftverkets installerade kapacitetsstruktur att visa nya funktioner.
Solcellskraftverk kan grovt delas in i två typer: centraliserade och distribuerade.Den senare är uppdelad i industriell och kommersiell och hushållsbruk.Genom att dra nytta av stimulansen från politiken och politiken att subventionera 3 cent per kilowattimme el har användarens installerade kapacitet skjutit i höjden;medan centraliserad installerad kapacitet har krympt på grund av prisökningar, kommer sannolikheten för distribuerad installerad kapacitet 2021 att slå rekordhögt och andelen av den totala installerade kapaciteten kommer också att öka.Supercentraliserad för första gången i historien.
Från januari till oktober 2021 var den distribuerade installerade kapaciteten 19 GW, vilket svarade för cirka 65 % av den totala installerade kapaciteten under samma period, varav hushållsanvändningen ökade med 106 % på årsbasis till 13,6 GW, vilket var huvudkällan till ny installerad kapacitet.
Under lång tid har den distribuerade solcellsmarknaden huvudsakligen utvecklats av privata företag på grund av dess fragmentering och ringa storlek.Den potentiella installerade kapaciteten för distribuerade solceller i landet överstiger 500 GW.Men på grund av den otillräckliga förståelsen av politiken hos vissa lokala myndigheter och företag och bristen på övergripande planering, uppstod ofta kaos i den faktiska verksamheten.Enligt statistik från China Photovoltaic Industry Association har omfattningen av storskaliga basprojekt på totalt mer än 60GW tillkännagivits i Kina, och den totala utbyggnadsskalan av solcellskraftverk i 19 provinser (regioner och städer) är cirka 89,28 GW.
Baserat på detta, som överlagrar de nedåtgående förväntningarna på priset på industrikedjan, förutspår China Photovoltaic Industry Association att den nyinstallerade solcellskapaciteten 2022 kommer att vara mer än 75GW.
Posttid: Jan-06-2022